TIN vs TAE: Por Qué Importa la Diferencia

Al comparar préstamos, encontrarás dos números diferentes que describen el costo anual de endeudamiento: TIN (Tipo de Interés Nominal) y TAE (Tasa Anual Efectiva). Suenan similar pero pueden diferir sustancialmente. Entender esta diferencia puede ahorrarte miles de euros durante la vida de un préstamo.

¿Qué es el TIN?

El TIN es una declaración regulatoria diseñada para facilitar la comparación de préstamos. Expresa el costo del endeudamiento como una tasa anual, pero parte del tipo de interés nominal (declarado), no de la tasa efectiva real.

El tipo nominal se divide simplemente por el número de períodos de capitalización al año. Para un préstamo con un tipo anual nominal del 12% y capitalización mensual:

tasa periódica = 0.12 / 12 = 0.01 (1% mensual)

Pero esto ignora el hecho de que el interés del mes 2 se calcula sobre un saldo que ya incluye el interés del mes 1. Después de 12 meses de interés compuesto al 1% mensual, el costo anual real es superior al 12%.

¿Qué es la TAE?

La TAE (a veces llamada TAE) tiene en cuenta el efecto de la capitalización dentro del año. Responde a la pregunta: ¿cuál es el costo anual real, incluyendo la capitalización?

TAE = (1 + tipo nominal / períodos)períodos − 1

Para el tipo nominal del 12% con capitalización mensual:

TAE = (1 + 0.12 / 12)12 − 1 = 0.1268 (12.68%)

Esta diferencia del 0,68% puede parecer pequeña, pero se capitaliza a lo largo de una hipoteca a 30 años en intereses adicionales significativos.

¿Qué tasa deberías usar?

Para la fórmula de anualidades que subyace a la amortización francesa, la TAE es la tasa correcta. La fórmula asume tasas periódicas efectivas, y usar el TIN dividido por períodos introduce un error sistemático en el pago calculado.

Al comparar ofertas de préstamos, siempre pedí la TAE y usala en tus cálculos.